XT.com で先物を取引する方法
無期限先物契約とは何ですか?
先物契約は、将来のあらかじめ決められた価格と日付で資産を売買するという二者間の契約です。これらの資産は、金や石油などの商品から、暗号通貨や株式などの金融商品まで多岐にわたります。このタイプの契約は、潜在的な損失を防ぎ、利益を確保するための強力なツールとして機能します。無期限先物契約は、トレーダーが原資産を実際に所有することなく、原資産の将来の価格を推測できるようにするデリバティブの一種です。有効期限が設定されている通常の先物契約とは異なり、無期限先物契約には有効期限がありません。これは、トレーダーが好きなだけポジションを保持できることを意味し、長期的な市場トレンドを利用して大幅な利益を得る可能性があります。さらに、無期限先物契約には、価格を原資産に合わせて維持するのに役立つ資金調達率などの独自の機能が備わっていることがよくあります。
無期限先物には決済期間がありません。取引を開いたままにするのに十分なマージンがある限り、好きなだけ取引を保持できます。たとえば、BTC/USDT 無期限を 30,000 ドルで購入した場合、契約の有効期限に拘束されることはありません。必要なときに取引を終了して利益を確保（または損失を取る）ことができます。米国では無期限先物の取引は許可されていませんが、無期限先物の市場は巨大です。昨年の世界中の仮想通貨取引のほぼ 75% は永久先物でした。
全体として、無期限先物契約は、仮想通貨市場へのエクスポージャーを獲得しようとしているトレーダーにとって便利なツールとなり得ますが、重大なリスクも伴うため、使用には注意が必要です。
- 取引ペア:暗号通貨の基礎となる現在の契約を表示します。ユーザーはここをクリックして他の種類に切り替えることができます。
- 取引データと資金調達率： ： 24時間以内の現在値、高値、安値、騰落率、出来高情報を掲載。現在および次回の資金調達レートを表示します。
- TradingView価格トレンド:現在の取引ペアの価格変化のK線チャート。左側で、ユーザーはテクニカル分析用の描画ツールとインジケーターをクリックして選択できます。
- オーダーブックとトランザクションデータ:現在のオーダーブックのオーダーブックとリアルタイムのトランザクション注文情報を表示します。
- ポジションとレバレッジ:ポジションモードとレバレッジ乗数の切り替え。
- 注文タイプ:ユーザーは、指値注文、成行注文、トリガー注文から選択できます。
- 操作パネル:ユーザーが資金移動や注文を行うことができます。
- 資産情報:当座預金の証拠金と資産、損益情報。
- ポジションと注文の情報:現在のポジション、現在の注文、過去の注文、取引履歴。
XT.com (Web) で USDT-M 無期限先物を取引する方法
1. XT.com Web サイトにログインし、ページ上部のタブをクリックして「Futures」セクションに移動します。
2. 左側で、先物リストから BTCUSDT を選択します。
3. 右側の「Position by Position」を選択して、位置モードを切り替えます。数値をクリックしてレバレッジ乗数を調整します。さまざまな製品がさまざまなレバレッジ倍数をサポートしています。詳細については、特定の製品の詳細を確認してください。
4. 右側の小さな矢印ボタンをクリックして、転送メニューにアクセスします。現物口座から先物口座に資金を移動する希望の金額を入力し、確認します。
5. ポジションをオープンするには、ユーザーは指値注文、成行注文、トリガー注文の 3 つのオプションから選択できます。注文価格と数量を入力し、「開く」をクリックします。
- 指値注文：ユーザーが自分で買値または売値を設定します。注文は市場価格が設定価格に達した場合にのみ約定されます。市場価格が設定価格に達しない場合、指値注文はオーダーブック内の取引を待ち続けます。
- 成行注文：成行注文とは、買値や売値を設定しない取引を指します。システムは注文時に最新の市場価格に従って取引を完了し、ユーザーは注文金額を入力するだけで済みます。
- トリガー注文:ユーザーはトリガー価格、注文価格、金額を設定する必要があります。最新の相場がトリガー価格に達した場合に限り、以前に設定した価格と金額で指値注文として発注されます。
6. ご注文後、ページ下部の「注文中」をご覧ください。注文が約定される前であれば注文をキャンセルできます。入力したら、「位置」の下で見つけます。
7. ポジションをクローズするには、「操作」列の下の「クローズ」をクリックします。
XT.comでUSDT-M無期限先物を取引する方法（アプリ）
1. モバイル アプリケーションを使用してXT.comアカウントにサインインし、画面の下部にある [Futures] セクションにアクセスします。
2. 左上にあるBTC/USDTをタップして、異なる取引ペアを切り替えます。検索バーを利用するか、リストされたオプションから直接選択して、取引に必要な先物を見つけます。
3. 証拠金モードを選択し、好みに応じてレバレッジ設定を調整します。
4. 画面右側で注文を行います。指値注文の場合は、価格と金額を入力します。成行注文の場合は金額のみを入力します。「買い」をタップしてロングポジションを開始するか、「売り」をタップしてショートポジションを開始します。
5. 注文後、すぐに約定しない場合は、「未処理注文」に表示されます。ユーザーは、「[キャンセル]」をタップして保留中の注文を取り消すことができます。完了した注文は「ポジション」の下に表示されます。
6. [ポジション] で [閉じる] をタップし、ポジションを閉じるのに必要な価格と金額を入力します。
よくある質問 (FAQ)
無期限先物取引の主な特徴は何ですか?
無期限先物契約は取引の世界では比較的新しいものですが、投機的な取引に参加するための柔軟で多用途な方法を求めるトレーダーの間で急速に人気を集めています。あなたが経験豊富なトレーダーであろうと、初心者であろうと、無期限先物契約についてもっと学ぶ価値があることは間違いありません。当初証拠金
- 初期証拠金は、新しいポジションを開くために取引口座に入金するために必要な最低資金です。この証拠金は、市場が相場に逆らった場合にトレーダーが義務を確実に履行できるようにするために使用され、また、不安定な価格変動に対する緩衝材としても機能します。当初証拠金要件は取引所によって異なりますが、通常、取引総額の一部に相当します。したがって、清算や追証を避けるために、初期証拠金レベルを慎重に管理することが重要です。取引体験を最適化するために、さまざまなプラットフォームの証拠金要件と規制を把握しておくこともお勧めします。
維持証拠金
- 維持証拠金は、投資家がポジションを維持するために口座に維持しなければならない最低資金です。簡単に言うと、無期限先物契約でポジションを保持するために必要な金額です。これは、取引所と投資家の両方を潜在的な損失から保護するために行われます。投資家が維持証拠金を満たせない場合、暗号デリバティブ取引所はポジションを閉じるか、残りの資金が損失をカバーするのに十分であることを確認するための他の措置を講じることがあります。
清算
- 清算とは、利用可能な証拠金が特定のしきい値を下回ったときにトレーダーのポジションを決済するプロセスを指します。清算の目的は、リスクを軽減し、トレーダーが許容できる以上の損失を被らないようにすることです。トレーダーにとって、清算を避けるために証拠金レベルを注意深く監視することが重要です。逆に、清算は他のトレーダーにとって、より低い価格で購入することで価格下落を利用する機会となる可能性があります。
資金調達率
- ファンディングレートは、無期限先物契約の価格がビットコインの基礎価格を確実に反映するためのメカニズムです。資金調達レートがプラスの場合、ロングポジションはショートポジションに支払い、マイナスの場合、ショートポジションはロングポジションに支払います。資金調達レートは投資家の損益に影響を与える可能性があるため、資金調達レートを理解することが不可欠であり、永久先物 (永久ビットコイン先物、永久イーサ先物など) を取引する際には資金調達レートに注意を払うことが重要です。
マーク価格
- マーク価格とは、さまざまな取引プラットフォームからの買い値と売り値を考慮して推定される資産の公正価値価格を指します。この価格は、先物契約の価格が原資産の価格と一致することを保証することにより、市場操作を防ぐために使用されます。これは、仮想通貨の市場価格が変化した場合、先物契約のマーク価格もそれに応じて調整されることを意味し、より正確な取引決定を下すのに役立ちます。
損益
- PnL は「利益と損失」の略で、永久先物契約 (永久ビットコイン契約、永久イーサ契約など) を売買する際にトレーダーが経験する可能性のある潜在的な利益または損失を測定する方法です。基本的に、損益計算書は、契約に関連する手数料や資金調達コストを考慮した、取引の開始価格と終了価格の差の計算です。
保険基金
- 無期限先物（無期限 BTC 契約、無期限 ETH 契約など）の保険基金は、突然の市場変動による潜在的な損失からトレーダーを守る保護プールとして機能します。言い換えれば、市場が突然の予期せぬ下落に見舞われた場合、保険基金は損失を補い、トレーダーがポジションを清算する必要を防ぐ緩衝材として機能します。これは、変動が激しく予測不可能な市場における重要なセーフティネットであり、無期限先物取引がユーザーのニーズを満たすために進化している方法の 1 つにすぎません。
自動デレバレッジ
- 自動デレバレッジは本質的に、証拠金が不足した場合に取引ポジションをクローズすることを保証するリスク管理メカニズムです。より簡単に言うと、トレーダーのポジションがトレーダーに不利に動き、証拠金残高が必要な維持残高を下回った場合、仮想通貨デリバティブ取引所は自動的にポジションのレバレッジを解消することを意味します。これは悪いことのように聞こえるかもしれませんが、実際には、トレーダーが許容できる以上の資金を失うことを防ぐ予防策です。無期限先物（無期限ビットコイン先物契約、無期限イーサ先物契約など）を取引する人にとって、自動デレバレッジがポジションにどのような影響を与えるかを理解し、それをリスク管理戦略を評価および改善する機会として利用することが重要です。
無期限先物契約はどのように機能しますか?
無期限先物がどのように機能するかを理解するために、仮説的な例を見てみましょう。トレーダーがビットコインを持っていると仮定します。彼らは契約を購入するときに、この金額がBTC/USDTの価格に合わせて増加することを望むか、契約を売却するときに反対方向に動くことを望みます。各契約の価値が 1 ドルであると考えると、50.50 ドルの価格で 1 つの契約を購入した場合、1 ドルを BTC で支払う必要があります。代わりに、契約を売却すると、販売した価格で 1 ドル相当の BTC を取得します (取得前に売却した場合でも適用されます)。トレーダーが購入しているのは BTC やドルではなく、契約であることに注意することが重要です。では、なぜ仮想通貨永久先物を取引する必要があるのでしょうか? そして、契約の価格がBTC/USDTの価格に従うとどうやって確信できるのでしょうか?
答えは資金調達メカニズムによるものです。ロングポジションを持つユーザーには、契約価格がBTCの価格よりも低い場合にファンディングレートが支払われます（ショートポジションを持つユーザーによって補償されます）。これにより、契約価格が上昇してBTCの価格と再調整されます。 /USDT。同様に、ショートポジションを持つユーザーは、ポジションを決済するために契約を購入することができます。これにより、BTC の価格に合わせて契約の価格が上昇する可能性があります。
この状況とは対照的に、契約の価格が BTC の価格より高い場合は逆のことが起こります。つまり、ロング ポジションを持つユーザーがショート ポジションを持つユーザーに支払いを行い、売り手に契約の売却を促し、価格が価格に近づくことになります。 BTCの。契約価格とBTCの価格の差により、どれだけの資金調達率を受け取るか支払うかが決まります。
無期限先物契約と従来の先物契約の違いは何ですか?
無期限先物契約と従来の先物契約は、トレーダーと投資家に異なる利点とリスクをもたらす先物取引の 2 つのバリエーションです。従来の先物契約とは異なり、無期限先物契約には有効期限が設定されていないため、トレーダーは好きなだけポジションを保持できます。第二に、無期限契約は証拠金要件と資金調達コストの点でより高い柔軟性と流動性を提供します。さらに、無期限先物契約では、資金調達率などの革新的なメカニズムを使用して、先物価格が原資産のスポット価格に厳密に追随するようにしています。ただし、無期限契約には、資金調達コストが 8 時間ごとに変動するなど、特有のリスクも伴います。逆に、従来の先物契約には有効期限が固定されており、より高い証拠金が必要になる場合があるため、トレーダーの柔軟性が制限され、不確実性が高まる可能性があります。最終的に、どの契約を使用するかは、トレーダーのリスク許容度、取引目標、市場状況によって異なります。
無期限先物契約と信用取引の違いは何ですか?
無期限先物契約と信用取引はどちらもトレーダーが仮想通貨市場へのエクスポージャーを増やす方法ですが、この 2 つの間にはいくつかの重要な違いがあります。
- 期間: 無期限先物契約には有効期限がありませんが、信用取引は通常、トレーダーが資金を借りて特定の期間ポジションをオープンする短い期間で行われます。
- 決済: 無期限先物契約は、基礎となる仮想通貨の指数価格に基づいて決済されますが、信用取引は、ポジションが閉じられた時点の仮想通貨の価格に基づいて決済されます。
- レバレッジ: 無期限先物契約と信用取引の両方で、トレーダーはレバレッジを利用して市場へのエクスポージャーを増やすことができます。ただし、無期限先物契約は通常、信用取引よりも高いレベルのレバレッジを提供するため、潜在的な利益と潜在的な損失の両方が増加する可能性があります。
- 手数料: 無期限先物契約には通常、ポジションを長期間オープンしたトレーダーが支払う資金調達手数料がかかります。一方、信用取引では通常、借りた資金に対して利息を支払う必要があります。
- 担保: 無期限先物契約では、トレーダーはポジションを開くために一定量の暗号通貨を担保として預ける必要がありますが、信用取引ではトレーダーは担保として資金を預ける必要があります。
