Cum să tranzacționați contracte futures pe XT.com
Ce sunt contractele futures perpetue?
Un contract futures este un acord între două părți pentru a cumpăra sau vinde un activ la un preț și o dată predeterminate în viitor. Aceste active pot varia de la mărfuri precum aurul sau petrolul, până la instrumente financiare precum criptomonede sau acțiuni. Acest tip de contract servește ca un instrument puternic atât pentru a proteja împotriva potențialelor pierderi, cât și pentru a asigura profituri. Contractele futures perpetue sunt un tip de instrument derivat care permite comercianților să speculeze cu privire la prețul viitor al unui activ suport fără a-l deține efectiv. Spre deosebire de contractele futures obișnuite care au o dată de expirare stabilită, contractele futures perpetue nu expiră. Aceasta înseamnă că comercianții își pot menține pozițiile atât timp cât doresc, permițându-le să profite de tendințele pieței pe termen lung și să obțină potențial profituri semnificative. În plus, contractele futures perpetue au adesea caracteristici unice, cum ar fi ratele de finanțare, care ajută la menținerea prețului lor în conformitate cu activul de bază.
Contractele futures perpetue nu au perioade de decontare. Puteți deține o tranzacție atât timp cât doriți, atâta timp cât aveți suficientă marjă pentru a o menține deschisă. De exemplu, dacă cumpărați BTC/USDT perpetuu la 30.000 USD, nu veți fi obligat de niciun termen de expirare a contractului. Puteți să închideți tranzacția și să vă asigurați profitul (sau să luați pierderea) când doriți. Tranzacționarea cu contracte futures perpetue nu este permisă în SUA. Dar piața futures perpetue este considerabilă. Aproape 75% din tranzacționarea cu criptomonede la nivel mondial a avut loc anul trecut în contracte futures perpetue.
În general, contractele futures perpetue pot fi un instrument util pentru comercianții care doresc să obțină expunere pe piețele de criptomonede, dar ele au, de asemenea, riscuri semnificative și ar trebui utilizate cu prudență.
- Perechi de tranzacționare: arată contractul curent care stă la baza cripto-urilor. Utilizatorii pot face clic aici pentru a comuta la alte soiuri.
- Date de tranzacționare și rata de finanțare: : prețul curent, prețul cel mai mare, prețul cel mai mic, rata de creștere/scădere și informații despre volumul de tranzacționare în 24 de ore. Afișați rata de finanțare actuală și următoare.
- Tendința prețurilor TradingView: diagramă K-line a modificării prețului perechii de tranzacționare curente. În partea stângă, utilizatorii pot face clic pentru a selecta instrumentele de desen și indicatorii pentru analiza tehnică.
- Registrul de comenzi și date despre tranzacții: Afișează registrul de comenzi curent și informațiile despre comenzile tranzacțiilor în timp real.
- Poziție și efect de pârghie: Comutarea modului de poziție și a multiplicatorului de pârghie.
- Tipul ordinului: utilizatorii pot alege dintre un ordin limită, un ordin de piață și un ordin de declanșare.
- Panoul de operare: Permite utilizatorilor să efectueze transferuri de fonduri și să plaseze comenzi.
- Informații despre active: marja și activele contului curent, informații despre profit și pierdere.
- Poziție și informații despre comenzi: Poziția curentă, comenzile curente, istoricul comenzilor și istoricul tranzacțiilor.
Cum să tranzacționați USDT-M Perpetual Futures pe XT.com (Web)
1. Conectați-vă la site-ul web XT.com și navigați la secțiunea „Viituri” făcând clic pe fila din partea de sus a paginii.
2. În partea stângă, selectați BTCUSDT din lista de futures.
3. Alegeți „Poziție după poziție” din dreapta pentru a comuta între modurile de poziție. Ajustați multiplicatorul efectului de levier făcând clic pe număr. Diferite produse acceptă variații multiple de pârghie — vă rugăm să verificați detaliile specifice ale produsului pentru mai multe informații.
4. Faceți clic pe butonul săgeată mic din dreapta pentru a accesa meniul de transfer. Introduceți suma dorită pentru transferul de fonduri din contul spot în contul futures și confirmați.
5. Pentru a deschide o poziție, utilizatorii pot alege dintre trei opțiuni: Ordin limită, Ordin de piață și Ordin de declanșare. Introduceți prețul și cantitatea comenzii și faceți clic pe Deschidere.
- Ordin limită: utilizatorii stabilesc singuri prețul de cumpărare sau de vânzare. Ordinul va fi executat numai atunci când prețul pieței atinge prețul stabilit. Dacă prețul pieței nu atinge prețul stabilit, ordinul limită va continua să aștepte tranzacția în carnetul de ordine;
- Ordinul de piață: Ordinul de piață se referă la tranzacția fără a stabili prețul de cumpărare sau prețul de vânzare. Sistemul va finaliza tranzacția în funcție de cel mai recent preț de pe piață la plasarea comenzii, iar utilizatorul trebuie doar să introducă valoarea comenzii care urmează să fie plasată.
- Ordine de declanșare: utilizatorilor li se cere să stabilească un preț de declanșare, prețul comenzii și o sumă. Numai când cel mai recent preț de piață atinge prețul de declanșare, ordinul va fi plasat ca ordin limită cu prețul și suma stabilite anterior.
6. După plasarea comenzii, vizualizați-o sub „Comenzi deschise” din partea de jos a paginii. Puteți anula comenzile înainte ca acestea să fie completate. Odată completate, găsiți-le în „Poziție”.
7. Pentru a vă închide poziția, faceți clic pe „Închidere” sub coloana Operație.
Cum să tranzacționați USDT-M Perpetual Futures pe XT.com (aplicație)
1. Conectați-vă la contul dvs. XT.com folosind aplicația mobilă și accesați secțiunea „Viituri” aflată în partea de jos a ecranului. 
2. Apăsați pe BTC/USDT situat în stânga sus pentru a comuta între diferitele perechi de tranzacționare. Utilizați bara de căutare sau selectați direct din opțiunile enumerate pentru a găsi futures dorite pentru tranzacționare.
3. Alegeți modul de marjă și ajustați setările de levier în funcție de preferințele dvs.
4. În partea dreaptă a ecranului, plasați comanda. Pentru un ordin limită, introduceți prețul și suma; pentru un ordin de piață, introduceți doar suma. Atingeți „Cumpărați” pentru a iniția o poziție lungă sau „Vânzare” pentru o poziție scurtă.
5. Odată plasată comanda, dacă nu este completată imediat, aceasta va apărea în „Comenzi deschise”. Utilizatorii au opțiunea de a atinge „[Anulare]” pentru a revoca comenzile în așteptare. Comenzile onorate vor fi localizate sub „Poziții”.
6. Sub „Poziții”, atingeți „Închidere”, apoi introduceți prețul și suma necesară pentru a închide o poziție.
Întrebări frecvente (FAQ)
Care sunt principalele caracteristici ale tranzacționării cu contracte futures perpetue?
În timp ce contractele futures perpetue sunt relativ noi în lumea tranzacționării, ele au câștigat rapid popularitate în rândul comercianților care caută o modalitate flexibilă și versatilă de a se angaja în tranzacții speculative. Indiferent dacă sunteți un comerciant experimentat sau abia la început, contractele futures perpetue merită cu siguranță să aflați mai multe despre. Marja inițială
- Marja inițială este suma minimă de fonduri necesară pentru a fi depusă într-un cont de tranzacționare pentru a deschide o nouă poziție. Această marjă este utilizată pentru a se asigura că comercianții își pot îndeplini obligațiile în cazul în care piața se mișcă împotriva lor și, de asemenea, acționează ca un tampon împotriva mișcărilor volatile ale prețurilor. În timp ce cerințele de marjă inițială variază între schimburi, acestea reprezintă de obicei o fracțiune din valoarea totală a comerțului. Prin urmare, este esențial să gestionați cu atenție nivelurile inițiale ale marjelor pentru a evita lichidarea sau apelurile în marjă. De asemenea, este recomandabil să urmăriți cerințele privind marja și reglementările pe diferite platforme pentru a vă optimiza experiența de tranzacționare.
Marja de întreținere
- Marja de întreținere este suma minimă de fonduri pe care un investitor trebuie să o mențină în cont pentru a-și menține poziția deschisă. În termeni simpli, este suma de bani necesară pentru a deține o poziție într-un contract futures perpetuu. Acest lucru se face pentru a proteja atât bursa, cât și investitorul de potențiale pierderi. Dacă investitorul nu reușește să îndeplinească marja de întreținere, atunci bursa de cripto-derivate își poate închide poziția sau poate lua alte măsuri pentru a se asigura că fondurile rămase sunt suficiente pentru a acoperi pierderile.
Lichidare
- Lichidarea se referă la procesul de închidere a poziției unui comerciant atunci când marja lor disponibilă scade sub un anumit prag. Scopul lichidării este de a atenua riscul și de a se asigura că comercianții nu pierd mai mult decât își permit. Pentru comercianți, este important să urmăriți îndeaproape nivelul de marjă pentru a evita lichidarea. Pe de altă parte, lichidarea poate prezenta o oportunitate pentru alți comercianți de a valorifica o scădere a prețului prin cumpărarea la un preț mai mic.
Rata de finanțare
- Rata de finanțare este un mecanism pentru a se asigura că prețul contractelor futures perpetue reflectă prețul de bază al Bitcoin. Când rata de finanțare este pozitivă, pozițiile lungi plătesc short-uri, în timp ce atunci când este negativă, short-urile plătesc lungi. Înțelegerea ratelor de finanțare este esențială, deoarece poate afecta profitul și pierderea unui investitor, ceea ce face esențială să urmăriți ratele de finanțare atunci când tranzacționați contracte futures perpetue (cum ar fi futures perpetue pe bitcoin, futures pe ether perpetuu).
Marcați prețul
- Prețul de marcă se referă la prețul la valoarea justă a unui activ, care este estimat luând în considerare prețurile de licitație și cerere de la diferite platforme de tranzacționare. Acest preț este utilizat pentru a preveni manipularea pieței, asigurându-se că prețul contractului futures rămâne în conformitate cu prețul activului suport. Acest lucru înseamnă că, dacă prețul de piață al criptomonedei se modifică, prețul de marcă al contractelor futures se va ajusta în consecință, ceea ce vă poate ajuta să luați decizii de tranzacționare mai precise.
PnL
- PnL înseamnă „profit și pierdere” și este o modalitate de a măsura câștigurile sau pierderile potențiale pe care comercianții le pot experimenta atunci când cumpără și vând contracte futures perpetue (cum ar fi contractele bitcoin perpetue, contractele cu eter perpetuu). În esență, PnL este un calcul al diferenței dintre prețul de intrare și prețul de ieșire al unei tranzacții, luând în considerare orice taxe sau costuri de finanțare asociate contractului.
Fondul de asigurări
- Fondul de asigurare în contracte futures perpetue (cum ar fi contracte BTC perpetue, contracte ETH perpetue) servește ca un grup de protecție care ajută la protejarea comercianților împotriva potențialelor pierderi cauzate de fluctuațiile bruște ale pieței. Cu alte cuvinte, în cazul în care piața se confruntă cu o scădere bruscă și neașteptată, fondul de asigurări acționează ca un tampon pentru a ajuta la acoperirea oricăror pierderi și pentru a împiedica comercianții să fie nevoiți să-și lichideze pozițiile. Este o plasă de siguranță importantă în ceea ce poate fi o piață volatilă și imprevizibilă și este doar una dintre modalitățile prin care tranzacționarea cu contracte futures perpetue evoluează pentru a satisface nevoile utilizatorilor săi.
Auto-deleveraging
- Auto-deleveraging este în esență un mecanism de gestionare a riscurilor care asigură că pozițiile de tranzacționare sunt închise în cazul în care fondurile în marjă sunt insuficiente. În termeni mai simpli, înseamnă că, dacă poziția unui trader se mișcă față de ei și soldul marjei lor scade sub menținerea necesară, schimbul de cripto-derivate își va reduce automat poziția. Deși acest lucru poate părea un lucru rău, este de fapt o măsură preventivă care îi protejează pe comercianți să nu piardă mai multe fonduri decât își pot permite. Este important pentru oricine care tranzacționează contracte futures perpetue (cum ar fi contracte futures perpetue pe bitcoin, contracte futures pe ether perpetuu) să înțeleagă modul în care deleveragingul automat le poate afecta pozițiile și să o folosească ca o oportunitate de a-și evalua și îmbunătăți strategiile de gestionare a riscurilor.
Cum funcționează contractele futures perpetue?
Să luăm un exemplu ipotetic pentru a înțelege cum funcționează viitorul perpetuu. Să presupunem că un comerciant are niște BTC. Când achiziționează contractul, fie doresc ca această sumă să crească în conformitate cu prețul BTC/USDT, fie se deplasează în direcția opusă atunci când vând contractul. Având în vedere că fiecare contract valorează 1 USD, dacă achiziționează un contract la prețul de 50,50 USD, trebuie să plătească 1 USD în BTC. În schimb, dacă vând contractul, primesc BTC în valoare de 1 USD la prețul pentru care l-au vândut (se aplică în continuare dacă vând înainte de a achiziționa). Este important de reținut că comerciantul cumpără contracte, nu BTC sau dolari. Deci, de ce ar trebui să tranzacționați crypto futures perpetue? Și cum poate fi sigur că prețul contractului va urma prețul BTC/USDT?
Răspunsul este printr-un mecanism de finanțare. Utilizatorii cu poziții lungi sunt plătiți cu rata de finanțare (compensată de utilizatorii cu poziții scurte) atunci când prețul contractului este mai mic decât prețul BTC, oferindu-le un stimulent să achiziționeze contracte, determinând creșterea prețului contractului și realinierea cu prețul BTC. /USDT. În mod similar, utilizatorii cu poziții scurte pot achiziționa contracte pentru a-și închide pozițiile, ceea ce va determina probabil creșterea prețului contractului pentru a se potrivi cu prețul BTC.
Spre deosebire de această situație, opusul apare atunci când prețul contractului este mai mare decât prețul BTC - adică utilizatorii cu poziții lungi plătesc utilizatorii cu poziții scurte, încurajând vânzătorii să vândă contractul, ceea ce conduce prețul acestuia mai aproape de preț. de BTC. Diferența dintre prețul contractului și prețul BTC determină cât de mult rata de finanțare va primi sau plăti.
Care sunt diferențele dintre contractele futures perpetue și contractele futures tradiționale?
Contractele futures perpetue și contractele futures tradiționale sunt două variante ale tranzacționării futures care aduc avantaje și riscuri diferite pentru comercianți și investitori. Spre deosebire de contractele futures tradiționale, contractele futures perpetue nu au o dată de expirare stabilită, ceea ce permite comercianților să dețină poziții atâta timp cât doresc. În al doilea rând, contractele perpetue oferă o mai mare flexibilitate și lichiditate în ceea ce privește cerințele de marjă și costurile de finanțare. În plus, contractele futures perpetue utilizează mecanisme inovatoare, cum ar fi ratele de finanțare, pentru a se asigura că prețul futures urmărește îndeaproape prețul spot al activului suport. Cu toate acestea, contractele perpetue vin și cu riscuri unice, cum ar fi costurile de finanțare care pot fluctua la fel de frecvent la fiecare 8 ore. În schimb, contractele futures tradiționale au o dată de expirare fixă și pot necesita cerințe de marjă mai mari, ceea ce poate limita flexibilitatea unui comerciant și poate adăuga incertitudine. În cele din urmă, contractul de utilizat depinde de toleranța la risc a comerciantului, de obiectivele de tranzacționare și de condițiile pieței.
Care sunt diferențele dintre contractele futures perpetue și tranzacționarea în marjă?
Contractele futures perpetue și tranzacționarea în marjă sunt ambele modalități prin care comercianții își pot crește expunerea pe piețele de criptomonede, dar există câteva diferențe cheie între cele două.
- Perioada de timp : contractele futures perpetue nu au o dată de expirare, în timp ce tranzacționarea în marjă se face de obicei într-un interval de timp mai scurt, comercianții împrumutând fonduri pentru a deschide o poziție pentru o anumită perioadă de timp.
- Decontare : contractele futures perpetue se decontează pe baza prețului indicelui criptomonedei subiacente, în timp ce tranzacționarea în marjă se decontează pe baza prețului criptomonedei în momentul în care poziția este închisă.
- Levier : Atât contractele futures perpetue, cât și tranzacționarea în marjă permit comercianților să folosească efectul de levier pentru a-și crește expunerea pe piețe. Cu toate acestea, contractele futures perpetue oferă de obicei niveluri mai ridicate de levier decât tranzacționarea în marjă, ceea ce poate crește atât profiturile potențiale, cât și pierderile potențiale.
- Taxe : Contractele futures perpetue au de obicei o taxă de finanțare care este plătită de comercianții care își mențin pozițiile deschise pentru o perioadă lungă de timp. Tranzacționarea în marjă, pe de altă parte, implică de obicei plata dobânzii pentru fondurile împrumutate.
- Garanție : Contractele futures perpetue impun comercianților să depună o anumită cantitate de criptomonedă ca garanție pentru a deschide o poziție, în timp ce tranzacționarea în marjă impune comercianților să depună fonduri ca garanție.
